加息周期下的投資選擇 香港買美國債券 美國債券怎麼買 只需美金1000起

前言

加息週期，港樓、港股、美股、外滙樣樣跌，同時通脹上升，不少人都在尋找出路如何保值及防守。除了持有美元、港元外，有不少人亦會做美元定期，又或者放IB戶口做活期，如果想資金靈活點、多元地分配，其實亦可以考慮香港買美國債券，一樣都可以有做美元定期的效果。

什麼是美國國債

簡單來說，就是借錢給美國政府，在指定時間後，你能取回本金及利息。

香港買美國債券比起定期有咩好處？

香港買美國債券夠方便加上門檻較低（1000美金起已可以買到）。

做定期你不一定間間銀行都有戶口，要開戶口，有時不一定可以網上開，要到分行開，好花時間。

另外，銀行對資金都有要求，有部分要求新資金，有部分要求100萬起，每間銀行對新資金的要求不同，另外轉出轉入資金都需要時間。

所以如果喜歡線上操作所有投資安排，為自己省下時間，香港買美國債券都是不錯的另類選擇。

為什麼要買美債？

1. 持有美元可確保購買力：加息週期，美元強
   
2. 較好靈活性：做定期要有指定年期才可以轉動資金，有些銀行亦要在它們銀行兌換才可以，如果想某部分資金可以多點靈活性，不用指定年期，賺價差，亦能保持購買力可以考慮美債
   
3. 安全保證：債券最怕的是發行人倒閉違約，美國有獨特的軍事及經濟地位，加上美元是世界貨幣，倒閉違約的風險極低，趟約真的發生，就應該不會是繼續買賣債劵股票的時候，糧食、生存更重要
   
4. 收益穩定：定期派息、短時間賺取零息賺差價

香港買美國債券: 美債種類（短期、中期、長期）

短期

美國國庫券U.S. Treasury bill(T-bill)

到期年限：1年內

4週、8週，13週及26週、52週都有

派息：沒有派息

玩法：賺差價

到期時以票面值取回本金

中期

美國國庫票據Treasury Notes(T-Note)

到期年限：2～10年內

分為2年、3年、5年、7年

派息：定息，每6個月付息一次

玩法：賺現金流

看合適年期及年化報酬率

收益率往往表示市場對美國總體經濟的看法

長期

美國國庫長期債券Treasury Bonds(T-Bond)

到期年限：10~30年

分為2年、10年、20年、30年

派息：定息，每6個月付息一次

玩法：看合適年期及年化報酬率

長期

美國國庫抗通脹債券Treasury Inflation Protected Securities(TIPS)

到期年限：5~20年

分別為5年、10年及20年

派息：浮息，隨通膨或通縮作調整，每6個月付息一次

玩法：看合適年期及年化報酬率

香港買美國債券綜合玩法

1.利息收益：指定時間，連本帶利取回

2.買賣收益：低買高賣賺取差價。

對比股票好處

穩定派息：股票具資產增值潛力，而債券則為投資者提供現金流，雖然價格有波動，同時如果看重派息，短期波動對投資者是可承受的。

不需要繳稅：如果是直接持有美國公債，利息(interest)是不需要繳稅的，但如果買債ETF則需要繳股息稅

香港如何買美國債券 美國債券怎麼買

各大證券行都可以買，例如華盛、IB等等，分別在介面、買債劵相關費用等等。

今次同大家分享華盛，因為介面簡單易用啲，好似買股票咁買，亦都好方便有App就可以買到，即使是家庭主婦用手機都可以輕鬆買到。

華盛買債券教學

介面簡單易用

華盛買債券費用

只需1000美金起即可在香港買美國債券

• 管理費：年化0.05%
• 雙向交易費：0.15%（以債劵面值計算） 買時有交易費，賣時亦有

應該點選擇邊款債劵？

如果想賺差價，零息債比較合適

如果想賺現金流，可以考慮中、長期債劵。

對Cardgirlhk來說，除了持有美元外，會把小部分放在證劵行的閒置資金買最短期的美債，因為比起定期門檻低，同可以慳時間不用去銀行親身開戶，同靈活性都較高，而加息亦會持續，短期債較合適我。

而因為有手續費，零息債扣手續費後所剩無幾。

而如果中、長期債劵為例

可分不同的到期選擇

票息不會變

而收益率會按價格改動 價格愈低 收益率愈高（用較便宜價錢有同樣的回報）

而你持有美債的每一天都在計息

如你在市場購買二手債

你需要支付上手利息才可持有

同樣別人要買你的債券 都必先付你利息

以10月18日能選擇到的債劵為例

可以從 行情 > 市場 > 債劵 取得可買的債劵

亦能見到到期日、票息率（不變）及收益率（按債價而變）

以選擇美國價劵2024年9月30日為例

假如你以USD 99,525買入100,000面值美金，一年你約有4500美金利息。

假如你買入USD 9952.5 買入10,000面值美金，一年你約有450.5美金利息。

假如你買入USD 995.25 買入1,000面值美金，一年你約有45.05美金利息。

而你需要支付上手利息，APP中的利息以100萬美元計算做支付利息，所以實際如買面值1000，只需付1.98489利息。

一年派2次息，直接派到債劵戶口。

常見問題